Posición Global

Período consultado:
DD.MM.AA - DD.MM.AA
Última actualización:
09/07/2020
 

Descripción

Fondo que invierte fundamentalmente en títulos de renta fija, tanto nacional como internacional, siendo el porcentaje invertido en renta variable inferior al 20%. Generalmente la renta fija mantendrá una duración en un rango entre 1,2 y 3 años, en función de las expectativas de rentabilidad de cada uno de los mercados.

Evolución del fondo

Período consultado:
DD.MM.AA - DD.MM.AA
Última actualización:
09/07/2020
Rentabilidad del período:
 
 

Datos a 09/07/2020

Rentabilidad acumulada1 mesAño en curso1 año
Fondo0.02 %-0.33 %-0.68 %
Índice0.23 %-0.42 %-0.41 %
Rentabilidad anualizada1 año3 años5 años10 años15 años20 años
Fondo-0.68 %-0.35 %-0.19 %------
Índice-0.41 %0.60 %0.84 %------
Rentabilidad últimos 5 años20192018201720162015
Fondo0.43 %-1.02 %-0.58 %-0.24 %0.58 %
Índice1.93 %-0.21 %0.52 %1.68 %0.84 %

Datos estadísticos 07/07/2020

1 año3 años
Volatilidad Fondo0.69 %0.54 %
Volatilidad Índice1.68 %1.18 %
Ratio Sharpe Fondo-0.35 0.12 
Ratio Sharpe Índice0.01 0.84 
Ratio Información-0.15 -0.87 
Tracking Error1.63 %1.07 %
Correlación0.27 0.43 
Alpha0.00 %0.00 %
Beta0.11 0.20 
Máxima pérdida diaria del fondo-0.18 %-0.18 %
Máxima pérdida diaria del índice-0.70 %-0.70 %
Número meses negativos fondo718
Número meses negativos índice515
Fecha mínima rentabilidad diaria20/03/202020/03/2020
Mínima rentabilidad diaria-0.18 %-0.18 %
Fecha máxima rentabilidad diaria11/03/202011/03/2020
Máxima rentabilidad diaria0.14 %0.14 %


Datos

Fecha lanzamiento del fondo
19/05/1993
Fecha lanzamiento
19/05/1993
Divisa denominación fondo
EURO
Tipo
Acumulación
Inversión mínima
600.00 EUR
Mínimo a mantener
600.00 EUR
Valor liquidativo aplicable
D
Hora límite suscripciones y reembolsos
15:00h
Tramitación suscripciones y reembolsos
Diaria
Código ISIN
ES0147609038
Código CIF
v80648655
Código registro
409
Domicilio
ESPAÑA
Registrado en
ESPAÑA
Estructura legal
Fondo de Inversión
Gestora
BBVA ASSET MANAGEMENT, S.A., S.G.I.I.C.
Depositario
BBVA S.A.
Auditor
Ernst & Young, S.L.
Patrimonio ()
5,756,361.88 €
Frecuencia de cálculo del valor liquidativo
Diaria

Comisiones

 Base%Tramo/Plazo
Comisión de gestiónResultado positivo contable4
Comisión de gestiónPatrimonio0.45
Comisión de depósitoPatrimonio0.05
Comisión de suscripciónImporte suscrito5

Otros datos de interés

Valor liquidativo aplicable: El del mismo día de la fecha de solicitud.
Lugar de publicación del valor liquidativo: el Boletín de Cotización de la Bolsa de Madrid.
Tramitación de las órdenes de suscripción y reembolso: Las órdenes cursadas por el partícipe a partir de las 15:00 horas o en un día inhábil se tramitarán junto con las realizadas al día siguiente hábil. A estos efectos, se entiende por día hábil todos los días de lunes a viernes, excepto festivos en todo el territorio nacional. El límite de las 15.00 horas señalado anteriormente se refiere al horario peninsular..
No se considerarán días hábiles aquellos en los que no exista mercado para los activos que representen más del 5% del patrimonio. Los comercializadores podrán fijar horas de corte distintas y anteriores a la establecida con carácter general por la Sociedad Gestora, debiendo ser informado el partícipe al respecto por el comercializador.
El pago del reembolso de las participaciones se hará por el Depositario en el plazo máximo de tres días hábiles desde la fecha del valor liquidativo aplicable a la solicitud. Excepcionalmente, este plazo podrá ampliarse a cinco días hábiles cuando las especialidades de las inversiones que superen el cinco por ciento del patrimonio así lo exijan.
En el supuesto de traspasos el partícipe deberá tener en cuenta las especialidades de su régimen respecto al de suscripciones y reembolsos.



31.03.2020

El fondo se ha mantenido corto de duración frente a su índice de referencia, esta duración corta se ha mantenido en países core como Alemania y hemos seguido pasando parte a Francia, mientras que en países como España se ha mantenido largo de duración. Hemos ido tomando beneficio de las posiciones de aplanamiento de curva que tanto han aportado positivamente a la rentabilidad el fondo

La duración del fondo al final del semestre se situó en 1.10 años. Año y medio más corto que su índice de referencia.

Durante este trimestre hemos tomado beneficio en algunas de las posiciones de aplanamiento de curva y hemos acudido a los sindicados de España en el 10 y 30 años, capturando la prima de emisión.

31.12.2019

El fondo se ha mantenido corto de duración frente a su índice de referencia, esta duración corta se ha mantenido en países core como Alemania y de cara al año que viene hemos pasado parte a Francia, mientras que en países como España se ha mantenido largo de duración. Hemos ido tomando beneficio de las posiciones de aplanamiento de curva que tanto han aportado positivamente a la rentabilidad el fondoLa duración del fondo al final del semestre se situó en 0.8 años. Dos años menos que su índice de referencia. Durante el segundo semestre hemos pasado la posición del 10 años de España a 30 años, nos hemos neutralizado en Irlanda por el riesgo del Brexit. Hemos tomado beneficio en algunas de las posiciones de aplanamiento de curva.

30.09.2019

El fondo se ha mantenido corto de duración frente a su índice de referencia, llegando a alcanzar 1.1 años de duración, sin embargo esta duración corta se ha mantenido en países core como Alemania, mientras que en países periféricos como España se ha mantenido largo de duración.

Durante el tercer trimestre hemos pasado la posición del 10 años de España al 30 años, nos hemos neutralizado en Irlanda por el riesgo del Brexit. Hemos tomado beneficio en algunas de las posiciones de aplanamiento de curva.

30.06.2019

Inversiones concretas realizadas durante el periodo. Durante el segundo trimestre hemos invertido en el nuevo bono a 10 años emitido por España, hemos pasado la posición del 15 años en Irlanda al 30 jugando aplanamiento de las curvas periféricas. Hemos incrementado las posiciones de aplanamiento de curva en prácticamente todos los países core de la eurozona como Francia, Bélgica y Finlandia en la zona de los 10 y 30 años contra el 5 años.

Top Ten Inversiones

InversionesPeso Cartera
BONOS Y OBLIG DEL ESTADO 4 205.74  %
BUNDESSCHATZANWEISUNGEN 0 205.09  %
BELGIUM KINGDOM 3.75 204.5  %
BUNDESOBLIGATION 0 223.19  %
BUNDESREPUB. DEUTSCHLAND 1 243.08  %
EURO STABILITY MECHANISM 0.1 203.06  %
BUNDESOBLIGATION 0 232.89  %
FINNISH GOVERNMENT 1.625 222.7  %
NEDER WATERSCHAPSBANK 0.125 242.58  %
REPUBLIC OF AUSTRIA 0 222.58  %