Posición Global

Período consultado:
DD.MM.AA - DD.MM.AA
Última actualización:
23/09/2020
 

Descripción

Fondo de gestión pasiva (fondo índice) que replica el comportamiento de su índice de referencia, MSCI Europe. La cartera del Fondo está invertida principalmente en acciones que forman el MSCI Europe, IIC que repliquen el índice (menos del 10%) y/o derivados sobre dicho índice o sus componentes.
Adicionalmente, con objeto de maximizar el rendimiento de la liquidez de que disponga (en especial la asociada a la parte de exposición al índice o sus componentes obtenida vía derivados) podrá invertir en activos del mercado monetario mediante la adquisición de emisiones de Deuda pública o Privada de Emisores de la Zona Euro de alta calidad crediticia o si fuera inferior, el rating que tuviera el Reino de España en cada momento. La duración media de la cartera y su vencimiento medio no superarán los 3 meses.

Más información

Evolución del fondo

Período consultado:
DD.MM.AA - DD.MM.AA
Última actualización:
23/09/2020
Rentabilidad del período:
 
 

Datos a 22/09/2020

Rentabilidad acumulada1 mesAño en curso1 año
Fondo-2,03 %-13,30 %-8,19 %
Índice---13,55 %--
Rentabilidad anualizada1 año3 años5 años10 años15 años20 años
Fondo-8,19 %-0,06 %--------
Índice---0,21 %--------
Rentabilidad últimos 5 años20192018201720162015
Fondo26,31 %-10,57 %------

Datos estadísticos 18/09/2020

1 año3 años
Volatilidad Fondo28,10 %18,76 %
Volatilidad Índice28,15 %18,79 %
Ratio Sharpe Fondo-0,14 0,08 
Ratio Sharpe Índice-0,15 0,07 
Ratio Información0,38 0,21 
Tracking Error0,77 %0,72 %
Correlación1,00 1,00 
Alpha0,00 %0,00 %
Beta1,00 1,00 
Máxima pérdida diaria del fondo-11,49 %-11,49 %
Máxima pérdida diaria del índice-11,56 %-11,56 %
Número meses negativos fondo414
Número meses negativos índice414
Fecha mínima rentabilidad diaria12/03/202012/03/2020
Mínima rentabilidad diaria-11,49 %-11,49 %
Fecha máxima rentabilidad diaria24/03/202024/03/2020
Máxima rentabilidad diaria8,39 %8,39 %


Datos

Fecha lanzamiento del fondo
11/05/2017
Fecha lanzamiento
11/05/2017
Divisa denominación fondo
EURO
Tipo
Acumulación
Inversión mínima
600,00 EUR
Mínimo a mantener
600,00 EUR
Valor liquidativo aplicable
D
Hora límite suscripciones y reembolsos
15:00
Tramitación suscripciones y reembolsos
D+1
Código ISIN
ES0114564000
Código CIF
V87831129
Código registro
5184
Domicilio
ESPAÑA
Registrado en
--
Estructura legal
Fondo de Inversión
Gestora
BBVA ASSET MANAGEMENT, S.A., S.G.I.I.C.
Depositario
BBVA S.A.
Auditor
Ernst & Young, S.L.
Patrimonio ()
212.101.423,90 €
Índice de referencia
MSCI Europe
Frecuencia de cálculo del valor liquidativo
Diaria

Comisiones

 Base%Tramo/Plazo
Comisión de gestiónPatrimonio0,09Desde el 16/03/2020, inclusive.
Comisión de depósitoPatrimonio0,02Desde el 04/08/2017, inclusive.

Desde el 25.07.2017 se eliminan las comisiones anuales fijas de gestión y depósito hasta que cada uno de los fondos alcance 5 millones de euros.

Histórico de comisiones

 Base%Tramo/Plazo
Comisión de gestiónPatrimonio0,11Desde el 04/08/2017 y hasta el 15/03/2020, ambos incluidos.

Otros datos de interés

Inversión mínima inicial: 10.000.000 Euros. La inversión mínima inicial será de 600 euros hasta que el fondo alcance 100 partícipes.

Valor liquidativo aplicable: el del mismo día de la fecha de solicitud.

Lugar de publicación del valor liquidativo: el Boletín de Cotización de la Bolsa de Valores de Madrid.

Tramitación de las órdenes de suscripción y reembolso: las órdenes cursadas por el partícipe a partir de las 15:00 horas o en un día inhábil se tramitarán junto con las realizadas al día siguiente hábil. A estos efectos, se entiende por día hábil todos los días de lunes a viernes, excepto festivos en todo el territorio nacional. El límite de las 15:00 horas señalado anteriormente se refiere al horario peninsular.

No se considerarán días hábiles aquellos en los que no exista mercado para los activos que representen más del 5% del patrimonio. Los comercializadores podrán fijar horas de corte distintas y anteriores a la establecida con carácter general por la Sociedad Gestora, debiendo ser informado el partícipe al respecto por el comercializador.



30.06.2020

La gestión de este fondo tiene como objetivo replicar fielmente el comportamiento del índice de referencia.
Durante el periodo el fondo ha mantenido una cartera que ha replicado fielmente la evolución de su índice de referencia, procediéndose al ajuste en cartera (ajuste trimestral y ajustes extraordinarios, por amortización o inclusión de acciones en el índice, dividendos extraordinarios) y en la exposición en los momentos en que se reciben dividendos.

Se han recibido dividendos de multitud de compañías del índice, y en cada uno de ellos se ha ido ajustando la exposición de la cartera al índice para recoger la reinversión de los dividendos en el propio índice. Adicionalmente se han aprovechado las oportunidades puntuales que han surgido de diversos eventos corporativos sobre determinadas acciones como los dividendos opcionales para generar una rentabilidad adicional.

31.03.2020

La gestión de este fondo tiene como objetivo replicar fielmente el comportamiento del índice de referencia.
Durante el periodo el fondo ha mantenido una cartera que ha replicado fielmente la evolución de su índice de referencia, procediéndose al ajuste en cartera (ajuste trimestral y ajustes extraordinarios, por amortización o inclusión de acciones en el índice, dividendos extraordinarios) y en la exposición en los momentos en que se reciben dividendos.

Se han recibido dividendos de multitud de compañías del índice, y en cada uno de ellos se ha ido ajustando la exposición de la cartera al índice para recoger la reinversión de los dividendos en el propio índice. Adicionalmente se han aprovechado las oportunidades puntuales que han surgido de diversos eventos corporativos sobre determinadas acciones como los dividendos opcionales para generar una rentabilidad adicional.
A lo largo del periodo 8 compañías subieron su número de acciones a tener en cuenta en la composición del índice y 2 lo bajaron. El 2 de febrero se incluyó en el índice Just Eat Takeaway. Y el 2 de marzo tuvimos el ajuste ordinario trimestral del índice que no contempló ningún componente nuevo pero cambio el peso de 139 de ellos. En todos estos cambios se fue ajustando la cartera consecuentemente.
En cuanto a la contribución de las distintas compañías a la rentabilidad del periodo, han destacado positivamente por orden Roche Holdings, Novo Nordisk, Lonza, Coloplast y Qiagen. Por el lado negativo tenemos como máximos contribuidores a Royal Dutch Shell, Airbus, HSBC Holdings, BP y Total.

31.12.2019

La gestión de este fondo tiene como objetivo replicar fielmente el comportamiento del índice de referencia (MSCI Europe en su modalidad Net Return).
Durante el periodo el fondo ha mantenido una cartera que ha replicado fielmente la evolución de su índice de referencia, procediéndose al ajuste en cartera (ajuste trimestral y ajustes extraordinarios -por amortización o inclusión de acciones en el índice, dividendos extraordinarios - y en la exposición en los momentos en que se reciben dividendos.

30.09.2019

La gestión de este fondo tiene como objetivo replicar fielmente el comportamiento del índice de referencia.
Durante el periodo el fondo ha mantenido una cartera que ha replicado fielmente la evolución de su índice de referencia, procediéndose al ajuste en cartera (ajuste trimestral y ajustes extraordinarios -por amortización o inclusión de acciones en el índice, dividendos extraordinarios - y en la exposición en los momentos en que se reciben dividendos.

Se han recibido dividendos de 170 de las 442 compañías que componen el índice. Adicionalmente se han aprovechado las oportunidades puntuales que han surgido de diversos eventos corporativos sobre determinadas acciones como los dividendos opcionales para generar una rentabilidad adicional.
La composición del índice ha sido modificada en varias ocasiones (ajustes periódicos trimestral de septiembre, y otros ajustes extraordinarios) por lo que la cartera se ha ido ajustando a dicha composición.

Top Ten Inversiones

InversionesPeso Cartera
NESTLE SA-REG3,81  %
ROCHE HOLDING AG-GENUSSCHEIN2,82  %
NOVARTIS AG-REG2,16  %
ASML HOLDING NV1,81  %
SAP SE1,69  %
ASTRAZENECA PLC1,58  %
LVMH MOET HENNESSY LOUIS VUI1,41  %
SANOFI1,33  %
NOVO NORDISK A/S-B1,32  %
GLAXOSMITHKLINE PLC1,17  %